TradaZen
In 20 secondi
- Definizione
- Il rischio va dall'ingresso allo stop, il rendimento atteso dall'ingresso al target. Il rapporto confronta i due.
- Calcolo
- Per un acquisto: (target − ingresso) ÷ (ingresso − stop).
- Esempio
- Acquisto a 100, stop a 98, target a 104: un rapporto di 1 a 2, cioè un target a 2 R.
- Soglia
- Con un target a 2 R devi avere ragione più di una volta su tre per essere in pareggio, costi esclusi.
- Trappola
- Più il target è lontano, meno spesso viene toccato.
Prima di entrare puoi sapere due cose: quanto perdi se la tua idea è sbagliata e quanto punti a ottenere se è giusta. Il rapporto rischio/rendimento mette queste due distanze una accanto all'altra. È il primo filtro di un trade, ancora prima della questione della direzione.
Questa scheda descrive un metodo di allenamento, non una consulenza in materia di investimenti. Il trading comporta un rischio elevato di perdita del capitale.
Come calcolarlo
- L'ingresso.
- Lo stop: il prezzo in cui la tua idea diventa sbagliata.
- Il target: il prezzo in cui prevedi di uscire in guadagno.
- Il rischio: dall'ingresso allo stop. È il tuo "1 R".
- Il rendimento atteso: dall'ingresso al target, qui il doppio del rischio.
Per un acquisto il calcolo sta in una riga:
rapporto = (target − ingresso) ÷ (ingresso − stop)
Esempio: compri a 100, lo stop è a 98, il target a 104. Rischi 2 per puntare a 4. Il rapporto è di 1 a 2, che si scrive anche 1:2 o "2 R". Per una vendita si inverte: lo stop sta sopra l'ingresso, il target sotto.
Attenzione all'ordine di scrittura. Alcuni scrivono 1:2 (prima il rischio), altri 2:1 (prima il rendimento). Ragionare in R evita la confusione: un target a 2 R vale il doppio di quello che rischi.
L'R, l'unità che semplifica tutto
L'R è quanto ti costa lo stop se viene toccato. Un trade che raggiunge il target a 2 R porta il doppio di quanto rischiavi. Un trade chiuso dallo stop costa 1 R. Un trade chiuso a metà strada vale forse 0,8 R.
Contare in R invece che in euro ha un vantaggio: i tuoi trade diventano confrontabili, qualunque sia la dimensione del conto o del mercato. Un diario annotato in R ti dice se il tuo metodo regge, non se hai avuto una buona settimana. Ne parliamo nella pagina sul diario di trading.
Il tasso di successo che ti serve
Rapporto e tasso di successo vanno insieme. Più il target è lontano, meno spesso hai bisogno di avere ragione. La tabella indica la soglia di pareggio, la quota di trade vincenti sotto la quale la media diventa negativa, costi esclusi:
| Target | Successo minimo per il pareggio |
|---|---|
| 1 R | 50% |
| 1,5 R | 40% |
| 2 R | 33,3% |
| 3 R | 25% |
| 4 R | 20% |
Il calcolo: soglia = 1 ÷ (1 + target in R). Con un target a 2 R puoi sbagliare due volte su tre e restare in pareggio, prima dei costi.
Per andare oltre, l'aspettativa per trade si scrive così: successi × guadagno medio in R − insuccessi × 1 R. Con il 40% di successi e target a 2 R: 0,4 × 2 − 0,6 × 1 = 0,2 R per trade, sulla carta. Costi, spread tra acquisto e vendita e slippage degli ordini riducono questa cifra. E una media non dice nulla di una specifica serie di trade.
Perché un rapporto alto non basta
Un rapporto di 1 a 5 sembra allettante. Ma un target cinque volte più lontano dello stop viene toccato molto meno spesso. Un rapporto si giudica insieme al tasso di successo, mai da solo.
Due modi di abbellire un rapporto ti mettono in trappola:
- Avvicinare lo stop: il rapporto sale, ma uno stop troppo stretto finisce nel normale rumore del prezzo. Salta prima che la tua idea abbia avuto il tempo di svilupparsi.
- Allontanare il target senza motivo: un target deve corrispondere a qualcosa sul grafico, un vecchio massimo, un livello già toccato. Non a un numero che sta bene.
La regola giusta: lo stop va dove la tua idea diventa sbagliata, il target dove il mercato ha un motivo per fermarsi. Il rapporto si calcola dopo. Se è troppo basso, non cambi i prezzi: passi il turno.
Il rapporto dentro un metodo
- Metti prima lo stop, dove la tua idea diventa sbagliata: sotto l'ultimo minimo per un acquisto, sopra l'ultimo massimo per una vendita.
- Individua un target logico sul grafico.
- Calcola il rapporto. Sotto la tua soglia, per esempio 2 R, non entri.
- Calcola la dimensione della posizione a partire dal tuo rischio. La regola dell'1% mostra come.
- Non spostare né lo stop né il target durante il trade, salvo una regola scritta prima di entrare.
- Annota l'R ottenuto nel tuo diario, poi confrontalo con l'R previsto.
Gli errori frequenti
- Tagliare presto i guadagni e lasciar correre le perdite: il rapporto previsto era 2 R, quello reale scende sotto 1 R. È l'errore più costoso, e si vede solo in un diario.
- Spostare lo stop quando il prezzo si avvicina. La perdita supera allora l'R previsto e non ha più limiti. È uno dei segnali del tilt.
- Dimenticare i costi: sui trade brevi pesano molto rispetto all'R.
- Giudicare un rapporto senza il tasso di successo: un rapporto da solo non dice se un metodo regge.
Le figure delle candele si selezionano con questo filtro. Dopo un martello o un engulfing, lo stop è spesso lontano: è il rapporto a decidere se il trade ne vale la pena.
Allenarti a giudicare un piano
In TradaZen, l'unità "Gestisci il tuo rischio" ti insegna a misurare ogni trade in R. Alcune domande ti mostrano un piano su un grafico reale e ti chiedono: "Questo piano di acquisto sta in piedi?" Sì, oppure il target è troppo vicino, oppure lo stop è troppo stretto.
Nell'Allenamento scegli Long o Short su un grafico reale di cui il seguito è nascosto. L'app posiziona lo Stop e il Target, mostra quello che metti in gioco, e tu confermi o cambi idea. Poi il mercato rivela il seguito, su un Saldo simulato. Una regola è fissata in anticipo: se una candela tocca sia lo stop sia il target, vince lo stop. Per saperne di più, leggi la pagina sul simulatore di trading.
Domande frequenti
Qual è un buon rapporto rischio/rendimento?
Non esiste un buon rapporto universale. Molti trader si fissano un minimo di 1 a 2, perché lascia margine sul tasso di successo: un terzo di trade vincenti basta per il pareggio, costi esclusi. Quello che conta è il rapporto insieme alla frequenza con cui i tuoi target vengono toccati.
Come si calcola il rapporto rischio/rendimento?
Dividi la distanza tra ingresso e target per la distanza tra ingresso e stop. Acquisto a 100, stop a 98, target a 104: 4 ÷ 2 = 2. Il rapporto è di 1 a 2.
Che tasso di successo serve con un rapporto di 1 a 2?
Poco più di un trade vincente su tre, cioè il 33,3%, per essere in pareggio prima dei costi. In pratica, costi e slippage degli ordini richiedono un po' di più.
Si scrive 1:2 o 2:1?
Esistono entrambe le forme, a seconda che l'autore metta prima il rischio o il rendimento. Per evitare errori, ragiona in R: un target a 2 R vale il doppio di quello che rischi.
Mehdi Azizi ha creato TradaZen e l'ha pubblicata sull'App Store con il suo studio Devoria. Gli scenari dell'app sono veri grafici passati, mai dati inventati.
TradaZen è uno strumento di allenamento: le partite si giocano su dati di mercato passati, con un saldo simulato. Non è un broker né una consulenza di investimento. Il trading reale comporta un rischio di perdita di capitale.
