TradaZen
V 20 sekundah
- Opredelitev
- Največ 1 % računa v igri na posel, določeno pred vstopom.
- Izračun
- Velikost pozicije = tvegani znesek ÷ razdalja do stopa.
- Primer
- Račun z 10.000 €, stop 2 % pod vstopom: 100 € ÷ 2 %, torej pozicija 5.000 €.
- Zakaj
- Deset zaporednih izgub po 1 % pusti 90,4 % računa; pri 10 % na posel ostane 34,9 %.
- Past
- Nenaden cenovni preskok lahko povzroči večjo izgubo od predvidene.
Pravilo 1 % vnaprej določi, koliko te lahko stane en posel, da noben niz izgub ne izprazni računa. Pri vsakem poslu, če se sproži tvoj stop, izgubiš največ 1 % svojega stanja. Vse drugo, tudi velikost pozicije, izhaja iz te številke.
Ta vodič opisuje metodo za vadbo, ne naložbenega nasveta. Trgovanje prinaša visoko tveganje izgube kapitala.
Izračun v dveh vrsticah
- Tvegani znesek = stanje × 1 %. Pri računu z 10.000 € je to 100 €.
- Velikost pozicije = tvegani znesek ÷ razdalja do stopa, v odstotkih vstopne cene.
Primer: račun z 10.000 €, stop 2 % pod vstopom. 100 € ÷ 2 % = 5.000 €. Tvoja pozicija znaša 5.000 €. Če se stop sproži, je 2 % od 5.000 € res 100 €.
Isti račun, stop pri 0,5 %: 100 € ÷ 0,5 % = 20.000 €, dvakrat več od računa. Tesen stop omogoča veliko pozicijo pri enakem tveganju. Tu nastopi finančni vzvod: takšno velikost omogoči, ne spremeni pa tega, kar tvegaš, če stop deluje.
Računaš lahko tudi v enotah. Sredstvo kupiš po 60.000 s stopom pri 58.800, torej 1.200 razlike. 100 € ÷ 1.200 = 0,083 enote. Če se stop sproži, izgubiš 0,083 × 1.200, torej 100 €.
Vrstni red je pomemben. Najprej postaviš stop, tja, kjer tvoja ideja postane napačna. Velikost pride potem. Če narediš obratno, najprej okroglo velikost, nato stop „tja, kjer gre noter“, stop postavlja tvoj račun, ne trg.
Zakaj 1 % in ne 10 %
Nizi izgub pridejo, tudi s pravilno metodo. Tabela kaže, koliko računa ostane po zaporednih izgubah glede na tveganje na posel:
| Zaporedne izgube | Tveganje 1 % | 2 % | 5 % | 10 % |
|---|---|---|---|---|
| 5 | 95,1 % računa | 90,4 % | 77,4 % | 59 % |
| 10 | 90,4 % | 81,7 % | 59,9 % | 34,9 % |
| 20 | 81,8 % | 66,8 % | 35,8 % | 12,2 % |
Niz desetih ni skrajni scenarij. Pri 40 % dobičkonosnih poslov na 200 poslov najdaljši niz izgub doseže osem ali več v treh primerih od štirih. Njegova mediana je devet. Ta številka izhaja iz simulacije 20.000 nizov po 200 poslov.
Vzpon nazaj stane več kot padec:
| Izguba računa | Potrebna rast za vrnitev |
|---|---|
| 10 % | 11,1 % |
| 20 % | 25 % |
| 35 % | 53,8 % |
| 50 % | 100 % |
Pri 1 % na posel deset zaporednih izgub boli, a se da nadoknaditi. Pri 10 % ostane račun, ki se mora skoraj potrojiti, da se vrne na izhodišče.
Zgornja meja, ne čarobna številka
1 % je pogosta zgornja meja. Nekateri trgovci tvegajo 0,5 %, drugi 2 %. Pravilo zdrži ob treh pogojih:
- Številko določiš hladne glave, pred sejo, in se med sejo ne spreminja.
- Izračunaš jo na dejanskem stanju, ne na stanju pred zadnjo izgubo.
- Spremlja jo dnevna omejitev. Na primer: tri izgube in zapreš. Brez te omejitve deset poslov po 1 % v slabem dnevu pomeni 10 %.
Česa pravilo ne naredi
- Ne zagotavlja največje izgube. Nenaden cenovni preskok, objava, naročilo, izvršeno dlje od pričakovanega: izguba lahko preseže 1 %. Z vzvodom lahko preseže celo vložek.
- Metode ne naredi zmagovalne. Če tvoja metoda v povprečju izgublja, pravilo 1 % upočasni padec, ne obrne ga.
- Ne prepreči tilta. Pravilo, ki ga po treh izgubah ne spoštuješ več, ne ščiti ničesar. Tilt v tradingu se pogosto začne z velikostjo, ki jo povečaš, „da se izgubljeno vrne“.
Metoda, korak za korakom
- Določi svoj odstotek tveganja enkrat za vselej, hladne glave.
- Postavi stop tja, kjer tvoja ideja postane napačna.
- Izmeri razdaljo med vstopom in stopom.
- Izračunaj velikost: tvegani znesek ÷ razdalja do stopa.
- Preveri razmerje. Če tvoj cilj ni vreden vsaj dvakratnika tveganja, izpusti posel. Vodič o razmerju med tveganjem in donosom podrobno razloži izračun.
- Rezultat zapiši v R v svoj trgovalni dnevnik: 1 R je ta tvegani znesek.
Pogoste napake
- Mešanje 1 % računa in 1 % gibanja cene: pravilo velja za možno izgubo, ne za razdaljo do stopa.
- Izbira velikosti pred stopom, nato stop stlačiš tja, kjer gre noter. Tako pade v šum in se sproži.
- Povečanje velikosti po izgubi: o tveganju odločiš pred čustvi, ne med njimi.
- Pozabljeni stroški: pri tesnem stopu so lahko pomemben del tveganja.
Svečni vzorci z dolgo senco, kot sta kladivo ali objem, stop oddaljijo. Pravilo 1 % takrat zahteva manjšo pozicijo.
Vadi izračun
V TradaZen te enota „Velikost pozicije“ nauči izračunati velikost, pri kateri je v igri natanko 1 % računa, vključno s stopom. Vprašanja so konkretna: račun, tveganje v odstotkih, stop na določeni razdalji, ti pa izbereš pravo velikost. Druga ti pokažejo, kaj ostane po več zaporednih izgubah.
Meni aplikacije vsebuje tudi orodje „Velikost pozicije“, ki izračuna tvojo velikost za 1 R. Pri vadbi pa odločaš na resničnih preteklih grafih s simuliranim stanjem: če zgrešiš velikost, te to nič ne stane. Več o tem preberi na strani o simulatorju trgovanja.
Pogosta vprašanja
Kako izračunati velikost pozicije?
Vzemi znesek, ki ga si pripravljen izgubiti, na primer 1 % računa, in ga deli z razdaljo med vstopom in stopom, izraženo v odstotkih. Račun z 10.000 €, tveganje 100 €, stop pri 2 %: pozicija znaša 5.000 €.
Ali tvegati 1 % ali 2 % na posel?
Uporablja se oboje. Pri 2 % deset zaporednih izgub pusti 81,7 % računa, pri 1 % pa 90,4 %. Prava številka je tista, ki jo lahko držiš, ne da bi jo spremenil po nizu izgub. Ko dvomiš, manjša odpušča več.
Ali pravilo 1 % velja tudi za majhen račun?
Da, izračun je enak. Pri računu s 500 € je 1 % tveganja 5 € na posel. Zdi se malo, in prav to je namen: učiti se, ne da bi niz izgub izbrisal račun.
1 % računa ali 1 % cene?
1 % računa. Pravilo določa, koliko lahko izgubiš, če se stop sproži. Razdalja do stopa je lahko 0,5 % ali 5 % cene: velikost pozicije se prilagodi tako, da izguba ostane pri 1 % računa.
Mehdi Azizi je ustvaril TradaZen in ga s svojim studiem Devoria objavil v App Store. Scenariji v aplikaciji so resnični pretekli grafi, nikoli izmišljeni podatki.
TradaZen je orodje za vadbo: igre potekajo na preteklih tržnih podatkih s simuliranim stanjem. Ni borznoposredniška hiša in ni naložbeni nasvet. Resnično trgovanje prinaša tveganje izgube kapitala.
