Bollinger Bands: วิธีคำนวณและวิธีอ่าน

สรุปใน 20 วินาที

นิยาม

เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบธรรมดา 20 แท่ง ล้อมด้วยสองเส้นที่อยู่ห่างออกไปสองส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน ทั้งด้านบนและด้านล่าง

สิ่งที่บอก

การกระจายตัวของราคาในช่วงหลัง กรอบกว้างแปลว่าราคาเคลื่อนไหวมาก กรอบแคบแปลว่าเคลื่อนไหวน้อย ไม่ได้บอกทิศทาง

การแตะกรอบ

ราคาปิดนอกกรอบ จากข้อมูล Bitcoin ห้าปี ไม่ได้ตามมาด้วยการกลับเข้าหาค่าเฉลี่ยบ่อยกว่าความบังเอิญ

การบีบตัว

กรอบแคบเข้าหากันเมื่อตลาดสงบ หลังจากนั้นกรอบกว้างขึ้น แต่ราคาไม่ได้เคลื่อนไหวมากกว่าปกติ

กับดัก

ซื้อทุกครั้งที่ราคาปิดใต้เส้นล่างเพื่อรอการเด้งกลับ

Bollinger Bands วาดกรอบล้อมรอบราคา กรอบจะกว้างขึ้นเมื่อตลาดผันผวน และแคบลงเมื่อตลาดสงบ มีการตีความที่พูดกันอยู่สองแบบ แบบแรกคือราคาที่หลุดออกนอกกรอบจะกลับเข้ามา แบบที่สองคือกรอบที่แคบบอกล่วงหน้าว่าจะมีการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่

ผมวัดทั้งสองแบบด้วยข้อมูล Bitcoin ห้าปี แบบแรกใช้ไม่ได้ แบบที่สองใช้ได้ครึ่งเดียว หลังกรอบบีบตัว กรอบกว้างขึ้นจริง แต่ราคาไม่ได้เคลื่อนไหวมากกว่าปกติ

บทความนี้อธิบายวิธีฝึกซ้อม ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน การเทรดมีความเสี่ยงสูงที่จะสูญเสียเงินทุน

วิธีคำนวณ Bollinger Bands

John Bollinger นำเสนอเครื่องมือนี้ช่วงต้นทศวรรษ 1980 ประกอบด้วยเส้นสามเส้นที่คำนวณใหม่ทุกแท่งเทียน

1. เส้นกลาง: เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ แบบธรรมดาของราคาปิด 20 แท่งล่าสุด
2. เส้นบน: เส้นกลาง บวกสองส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานของราคาปิด 20 แท่งนั้น
3. เส้นล่าง: เส้นกลาง ลบสองส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน

ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานวัดว่าราคาปิดกระจายตัวรอบค่าเฉลี่ยมากแค่ไหน ราคาปิด 20 แท่งที่อยู่ระหว่าง 99 ถึง 101 มีส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานประมาณ 0.6 กรอบจึงอยู่ห่างจากค่าเฉลี่ยข้างละ 1.2 ส่วนราคาปิด 20 แท่งที่อยู่ระหว่าง 90 ถึง 110 จะให้กรอบที่กว้างกว่าสิบเท่า ความกว้างของกรอบจึงสะท้อนความผันผวนของราคา ไม่ใช่ทิศทาง

มักมีคนบอกว่า 95% ของราคาปิดอยู่ในกรอบ ตัวเลขนี้มาจากการแจกแจงปกติ ซึ่งราคาไม่ได้เป็นไปตามนั้น จากข้อมูล Bitcoin ห้าปีในกราฟ 4 ชั่วโมง ราคาปิด 13.5% จบนอกกรอบ เกือบสามเท่าของ 5% ที่สมมติกันไว้

วิธีอ่าน

1. เส้นบน
2. เส้นกลาง
3. เส้นล่าง
4. ราคาปิดใต้เส้นล่าง หลังการร่วงอย่างรุนแรง
5. การบีบตัว: ราคาสงบลง กรอบแคบเข้าหากัน
6. การเบรก: ราคาปิดเหนือเส้นบน ตอนออกจากช่วงบีบตัว

มีการตีความที่เห็นบ่อยสามแบบ แบบแรกมองว่าการหลุดกรอบคือภาวะเกินพอดี ถ้าราคาอยู่ใต้เส้นล่าง ราคาก็ "ต่ำเกินไป" และจะกลับเข้าหาเส้นกลาง แบบที่สองมองว่าเป็นความแข็งแกร่ง ราคาที่เกาะเส้นบนคือราคาที่ขึ้นอย่างสม่ำเสมอ Bollinger เองก็ย้ำว่าการแตะกรอบไม่ใช่สัญญาณ แบบที่สามเฝ้ารอการบีบตัว ซึ่งเชื่อว่าจะจบด้วยการเคลื่อนไหวรุนแรง และราคาปิดแท่งแรกที่หลุดกรอบจะบอกทิศทาง

ข้อมูล Bitcoin 5 ปีบอกอะไร

ผมทดสอบการตีความแต่ละแบบ โดยดูราคาหลังจากนั้นหกและสิบสองแท่ง สำหรับการหลุดกรอบ ทิศทางที่คาดไว้คือการกลับเข้าหาค่าเฉลี่ย

สำหรับการบีบตัว มีสองคำถาม กรอบกว้างขึ้นหรือไม่ และราคาเคลื่อนไหวครั้งใหญ่หรือไม่

วิธีการ: BTC/USDT แท่งเทียน 4 ชั่วโมง ข้อมูลสาธารณะจาก Binance ตั้งแต่ 1 มกราคม 2021 ถึง 31 ธันวาคม 2025 รวม 10,956 แท่ง กรอบคำนวณจากราคาปิด 20 แท่งและสองส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน กรณีหลุดกรอบคือราคาปิดแท่งแรกที่อยู่นอกกรอบ โดยแท่งก่อนหน้ายังอยู่ในกรอบ ขาลง: ราคาปิดต่ำกว่าค่าเฉลี่ยของราคาปิด 20 แท่งล่าสุด และต่ำกว่าราคาปิดเมื่อ 10 แท่งก่อน ขาขึ้น: ตรงกันข้าม การบีบตัว: ความกว้างของกรอบต่ำที่สุดในรอบ 120 แท่ง (20 วัน) โดยแต่ละกรณีห่างกันอย่างน้อย 12 แท่ง การเคลื่อนไหวครั้งใหญ่: ส่วนต่างจากราคาปิดถึงราคาปิด ไม่ว่าทิศใด ที่มากกว่าค่ามัธยฐานของทุกแท่ง (1.38% ที่หกแท่ง และ 2.06% ที่สิบสองแท่ง) ส่วนเผื่อความบังเอิญที่ระดับ 95%: ประมาณ 5.5 จุดสำหรับการหลุดกรอบ 7 ถึง 10 จุดสำหรับการบีบตัว และ 1.5 จุดสำหรับค่าอ้างอิง ข้อมูลในอดีตไม่ได้รับประกันอนาคต

การหลุดกรอบด้านล่างไม่ได้บอกล่วงหน้าถึงการเด้งกลับ หลังราคาปิดใต้เส้นล่าง ราคาสูงขึ้นหลังหกแท่งใน 54.5% ของกรณี เทียบกับ 54.1% สำหรับแท่งขาลงทั่วไป ต่างกันไม่ถึงครึ่งจุด

การหลุดกรอบด้านบนมักตามมาด้วยการขึ้นต่อ หลังราคาปิดเหนือเส้นบน ราคาสูงขึ้นหลังหกแท่งใน 54.4% ของกรณี เทียบกับ 48.1% สำหรับแท่งขาขึ้นทั่วไป ส่วนต่าง 6.3 จุดเกินส่วนเผื่อมาเพียงเล็กน้อย และลดเหลือ 2.4 จุดที่สิบสองแท่ง ในช่วงเวลานี้ ราคาที่หลุดกรอบด้านบนมักเป็นราคาที่แข็งแกร่ง มากกว่าราคาที่หมดแรง

การบีบตัวทำได้ตามที่คาดไว้แค่ครึ่งเดียว หลังสิบสองแท่ง กรอบกว้างขึ้นใน 85.2% ของกรณี เทียบกับ 48.2% สำหรับแท่งทั่วไป ความสงบที่ผิดปกติอยู่ได้ไม่นาน แต่ราคาไม่ได้เคลื่อนไหวมากกว่าปกติ เกิดการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ 45.5% ที่สิบสองแท่ง เทียบกับ 50% ที่คาดไว้ เมื่อนิยามการบีบตัวด้วย 10 วันแทน 20 วัน ซึ่งได้ 155 กรณี ผลยังเหมือนเดิม กรอบกว้างขึ้น 76.8% และเกิดการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ 52.3%

การเบรกหลังการบีบตัวยังสรุปไม่ได้ ในห้าปีมีการเบรกขึ้น 36 ครั้งและเบรกลง 48 ครั้ง ส่วนเผื่อเกิน 14 จุด มากเกินกว่าจะสรุปได้ ข้อควรระวังสำหรับตัวเลขทั้งหมดนี้: Bitcoin ขึ้นมาเกือบสามเท่าในช่วงเวลานี้ ซึ่งดันตัวเลขให้เอียงไปทางขาขึ้น นี่เป็นเพียงเบาะแส ไม่ใช่กฎ

ใช้อย่างมีหลักการ

กรอบนี้แสดงความผันผวนของตลาดได้ในแวบเดียว และแผนของคุณขึ้นอยู่กับมัน เมื่อกรอบแคบ Stop ใต้จุดต่ำล่าสุดจะอยู่ใกล้ เมื่อกรอบกว้าง Stop เดียวกันจะอยู่ไกล และขนาดสถานะของคุณต้องเล็กลงเพื่อความเสี่ยงเท่าเดิม

1. ระบุสถานการณ์: ราคาเกาะไปตามเส้นใดเส้นหนึ่ง แกว่งรอบเส้นกลาง หรือทรงตัวในกรอบแคบ
2. อย่าเล่นการกลับเข้าหาค่าเฉลี่ยเพียงเพราะเป็นหลักการ จากข้อมูล Bitcoin ห้าปี มันไม่ได้เกิดบ่อยกว่าความบังเอิญ
3. วาง Stop หลังระดับราคา: จุดต่ำ จุดสูง หรือแนวรับหรือแนวต้าน กรอบขยับทุกแท่งเทียน จึงไม่ใช่จุดอ้างอิงที่ดี
4. คำนวณขนาดสถานะจาก Stop นั้น ด้วยกฎ 1% แล้วตรวจอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทน

ข้อผิดพลาดที่พบบ่อย

• ซื้อทุกครั้งที่ราคาปิดใต้เส้นล่าง จากข้อมูล Bitcoin ห้าปี การเด้งกลับไม่ได้เกิดบ่อยกว่าหลังแท่งขาลงทั่วไป
• ขายเพราะราคาแตะเส้นบน ราคาที่เกาะเส้นบนคือราคาที่กำลังขึ้น และมักขึ้นมาได้สักพักแล้ว
• คาดหวังการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่จากการบีบตัว กรอบกว้างขึ้นหลังจากนั้น แต่ราคาไม่ได้เคลื่อนไหวมากกว่าปกติ
• ใช้ Bollinger Bands ซ้อนกับ RSI และ MACD ทั้งหมดคำนวณจากราคาปิดชุดเดียวกัน

ฝึกอ่านกรอบราคา

TradaZen ไม่แสดง Bollinger Bands หน่วย "Range" ฝึกคำถามเดียวกันบนกราฟราคาเปล่า คือตลาดที่วิ่งไปมาระหว่างสองขอบ แอปจะวาดแนวรับและแนวต้านให้ในบทเรียนแรก ๆ แล้วค่อยเอาออก หน่วย "การเบรก" สอนให้คุณแยกการหลุดกรอบจริงออกจากการหลุดหลอก ซึ่งเป็นคำถามเดียวกับตอนที่ราคาออกจากช่วงบีบตัว

ระหว่างตัดสินใจ คุณวาดเส้นแนวนอนหรือสี่เหลี่ยมได้ คุณเลือก Long, Short หรือ "ไม่เข้าเทรด" แอปจะวาง Stop และเป้าหมาย แล้วตลาดจะเผยสิ่งที่เกิดขึ้นต่อ บนยอดเงินจำลอง อ่านเพิ่มเติมได้ที่หน้าโปรแกรมจำลองการเทรด

คำถามที่พบบ่อย

Mehdi Azizi เป็นผู้สร้าง TradaZen และเผยแพร่บน App Store ร่วมกับสตูดิโอ Devoria ของเขา สถานการณ์ในแอปเป็นกราฟจริงจากอดีต ไม่ใช่ข้อมูลที่แต่งขึ้น

TradaZen เป็นเครื่องมือสำหรับฝึกซ้อม ทุกเกมใช้ข้อมูลตลาดในอดีตและยอดเงินจำลอง TradaZen ไม่ใช่โบรกเกอร์และไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน การเทรดจริงมีความเสี่ยงที่จะสูญเสียเงินทุน